Macquarie scoate la vânzare o firmă de gaze industriale din Coreea de Sud evaluată la 3,6 miliarde USD – KKR și Brookfield, printre potențialii cumpărători

DIG Airgas, al treilea mare producător de gaze industriale din Coreea de Sud, este pe cale să fie vândut într-o tranzacție estimată la 3,6 miliarde de dolari. Macquarie Asset Management a scos compania la vânzare, iar interesul masiv al unor nume grele precum KKR, Brookfield și Air Liquide intră într-o luptă acerbă pentru controlul pieței într-una dintre cele mai dinamice economii asiatice.

Macquarie scoate la vânzare o firmă de gaze industriale din Coreea de Sud evaluată la 3,6 miliarde USD: DIG Airgas atrage jucători globali din finanțe și industrie

Macquarie Asset Management pregătește o tranzacție de proporții: vânzarea DIG Airgas, una dintre cele mai importante companii de gaze industriale din Coreea de Sud. Surse apropiate negocierilor, citate de Reuters, dezvăluie că procesul este gestionat de două grele ale lumii bancare, Goldman Sachs și JPMorgan, iar ofertele neangajante sunt așteptate în cursul acestei luni.

Valoarea estimată a tranzacției se ridică la 3,6 miliarde de dolari, sumă justificată de EBITDA-ul actual al companiei, situat între 170 și 180 de milioane de dolari, și de multiplicatorul de evaluare de 18-20x. Printre investitorii interesați se află fonduri de private equity de top, precum KKR & Co și Brookfield Asset Management, dar și companii din industrie, precum gigantul francez Air Liquide și americanii de la Air Products. De asemenea, fondurile de infrastructură I Squared Capital și Stonepeak sunt în cursa pentru achiziție.

Titlurile de stat FIDELIS beneficiază de dobânzi neimpozabile de până la 7,25%  în februarie

13:24

Cutremur pe burse după numirea lui Kevin Warsh la conducerea FED. Prețul aurului s-a prăbuşit după un val de lichidări masive

12:18

ANALIZĂ

De la fonduri de investiții la lideri industriali: toți vor o bucată din DIG Airgas

Înființată în 1979 sub numele de Dausung Industrial Gases, compania DIG Airgas produce gaze industriale, gaze pentru electronice și echipamente specializate. Importanța sa în economia sud-coreeană și în lanțul global de aprovizionare cu gaze este tot mai vizibilă, într-un context în care cererea pentru produse industriale critice este în creștere accelerată.

Macquarie a achiziționat DIG Airgas în 2019 pentru aproximativ 1,85 miliarde de dolari de la MBK Partners, un fond de investiții sud-coreean. Acum, la o evaluare de aproape dublă, Macquarie se pregătește să marcheze un exit spectaculos. Interesul investitorilor străini sugerează că DIG Airgas este percepută ca o verigă esențială în lanțurile de producție din Asia, dar și ca un activ valoros pe termen lung, într-o perioadă marcată de tranziții energetice și instabilitate geopolitică.

Coreea de Sud – noul câmp de luptă pentru active industriale strategice

Piața sud-coreeană devine un pol de atracție tot mai intens pentru investitorii globali, datorită stabilității economice și poziției strategice în Asia. În contextul geopolitic actual, în care lanțurile de aprovizionare sunt constant puse la încercare, activele industriale precum DIG Airgas devin veritabile „piese de aur” pentru marile grupuri internaționale.

Air Products, deși a refuzat să comenteze oficial despre intențiile sale, a transmis printr-un purtător de cuvânt că rămâne dedicată dezvoltării afacerilor sale în Coreea de Sud, recunoscând importanța pieței locale. La rândul lor, ceilalți jucători implicați – KKR, Brookfield, Air Liquide – nu au oferit declarații publice, dar prezența lor în rundele preliminare de ofertare arată interesul global crescut pentru infrastructura de gaze și energie.